Em 1920 surgiu o primeiro comércio da pequena vila, conhecido como comércio de cima, na propriedade da família Salgueiro. O comércio alavancou o crescimento do povoado que agora já adquirira com maior facilidade gêneros alimentícios e produtos industrializados.
Em 1911 surge como distrito de Mineiros sob o nome de Santa Rita do Araguaia, e em 31 de dezembro de 1943 a pequena vila localizada a margem direita do Rio Araguaia, através de um Decreto Lei Estadual recebe o nome de Distrito Ivapé, (palavra originária da língua indígena Tupi cujo significado é caminho das frutas), e finalmente em 12 de outubro de 1953 o Distrito de Ivapé recebe elevação para a categoria de Município, com nova denominação, passando a se chamar definitivamente a partir de então Santa Rita do Araguaia.